連結貸借対照表には、「為替換算調整勘定」という科目が純資産の部に計上されていることがあります。
これは連結財務諸表特有の科目で、在外子会社を有している企業グループの場合などに発生します。
在外子会社の財務諸表は現地国通貨で記帳されているので、日本の親会社がこれを連結する際には円換算作業が行われます。
子会社の財務諸表項目をどのような為替レートで換算するかについては決まりがあります。
上表のように、すべての項目について一律に同じ為替レートで換算するのではなく、複数の為替レートを取り混ぜて換算するので、貸借差額が発生します。
これを調整する科目が、「為替換算調整勘定」です。
在外子会社の換算は、まずP/Lから行います。
期中に親子間で外貨建取引があった場合には、その取引については、親会社が換算に用いたレートを用いるので、貸借差額が生じます。
この差額は為替差損益として処理します。
次に、P/Lの当期純利益を株主資本等変動計算書に転記し、当期純利益以外の項目を換算して、貸借差額で利益剰余金当期末残高を算定します。
最後に、株主資本等変動計算書の利益剰余金当期末残高を、B/Sに転記し、これ以外の項目を換算します。
この際に生じた差額は為替換算調整勘定とします。
数値例
【前提】
親会社が、×0年3月31日に10百万ドル（1200百万円）を出資して、米国に100％子会社を設立したとする。
為替レート
×0年3月31日のレート @120円
×1年3月31日のレート @110円
×2年3月31日のレート @100円
×0年4月1日～×1年3月31日の期中平均レート @115
×1年4月1日～×2年3月31日の期中平均レート @105
×2年3月期 配当決議時レート @103
×0年3月31日の個別B/S
×1年3月31日の個別B/S
※親会社の×1年3月期の当期純利益は0百万円で、配当は行っていない。
※子会社の×1年3月期の当期純利益は3百万ドルだった。
×2年3月31日の個別B/S
※親会社の×2年3月期の当期純利益は500百万円で、配当は行っていない。
※子会社の×2年3月期の当期純利益は7百万ドル、親会社への配当は2百万ドルだった。
子会社換算と連結B/S
×0年3月31日
（すべて@120で換算するので、この時点では為替換算調整勘定は発生しない）
| 【連結修正仕訳】 | |
| （資本金）1200 | （子会社株式）1200 |
×1年3月31日
| 【連結修正仕訳】 | |
| （資本金当期首残高）1200 | （子会社株式）1200 |
×2年3月31日
| 【連結修正仕訳】 | |
| （資本金当期首残高）1200 | （子会社株式）1200 |
| （受取配当金）206 | （剰余金の配当）206 |
